【中國(guó)傳動(dòng)網(wǎng) 行業(yè)動(dòng)態(tài)】 2018年10月19日，在“BATi智能制造·智能產(chǎn)品論壇”上午的嘉賓分享環(huán)節(jié)中，天鷹資本創(chuàng)始合伙人遲景朝發(fā)表了主題為“脫虛入實(shí)，智能制造引領(lǐng)資本新熱度”的演講，與眾嘉賓分享了作為一家“Allin”智能制造的投資機(jī)構(gòu)，天鷹資本對(duì)智能制造領(lǐng)域的情況判斷和未來(lái)趨勢(shì)理解，并介紹了自己的投資邏輯。

以下為筆者整理的天鷹資本遲景朝演講全文（為方便閱讀，在不改變?cè)獾那闆r下我們進(jìn)行了一定的修改）。

天鷹資本在2016年開(kāi)始正式進(jìn)入智能制造的投資領(lǐng)域，其實(shí)天鷹并沒(méi)有追逐時(shí)代的風(fēng)向。最近很多基金紛紛轉(zhuǎn)向到智能制造領(lǐng)域的投資，因?yàn)橛X(jué)得這個(gè)領(lǐng)域很火，也很穩(wěn)健。其實(shí)在2010年下半年開(kāi)始，我們經(jīng)過(guò)非常嚴(yán)謹(jǐn)?shù)姆治?，徹底拋棄了其他傳統(tǒng)領(lǐng)域的投資，Allin到智能制造領(lǐng)域，并且可以很負(fù)責(zé)任地說(shuō)，天鷹資本在未來(lái)十年內(nèi)不會(huì)干別的事情，就是要把智能制造做到極致、做到頂點(diǎn)。

今天跟大家分享的主題是“脫虛入實(shí)，智能制造引領(lǐng)資本新熱度”，這個(gè)熱度新不新？的確很新、很熱。因?yàn)楝F(xiàn)在所有機(jī)構(gòu)或多或少都會(huì)說(shuō)我們關(guān)注制造業(yè)，而整個(gè)大環(huán)境又非常微妙，金融去杠桿，很多企業(yè)面臨資金壓力，中美貿(mào)易戰(zhàn)爭(zhēng)，全球化經(jīng)濟(jì)秩序的重新塑造，這對(duì)很多企業(yè)來(lái)說(shuō)都是很大的挑戰(zhàn)。目前當(dāng)A股紛紛跌破發(fā)行價(jià)的時(shí)候，依然堅(jiān)挺的企業(yè)還是制造業(yè)企業(yè)，因?yàn)橹圃鞓I(yè)企業(yè)有一個(gè)比較穩(wěn)健的投資風(fēng)格。所以很多企業(yè)、很多基金都來(lái)進(jìn)入這個(gè)行業(yè)，看到這樣的情景，我并沒(méi)有感到過(guò)分的興奮，反而有一絲絲的擔(dān)心。從我們兩年多在智能制造領(lǐng)域深度布局的感受來(lái)說(shuō)，其實(shí)這個(gè)領(lǐng)域的投資還是有一定的門(mén)檻。

做投資和做任何事情，我們都要看基本面。今天跟大家分享四個(gè)部分話題：一、智能制造發(fā)展情況；二、智能制造發(fā)展趨勢(shì)；三、智能制造行業(yè)影響；四、智能制造典型案例。如果我們只是關(guān)注周邊其他的同行在做什么事情的話，我想我們很難在智能制造領(lǐng)域做得特別深入、特別好，所以天鷹一直在關(guān)注行業(yè)發(fā)展趨勢(shì)，這就是為什么在2016年開(kāi)始我們就正式的進(jìn)入到智能制造發(fā)展投資細(xì)分領(lǐng)域。

智能制造發(fā)展情況

這張圖大家應(yīng)該都很清楚，因?yàn)檫@張圖在2015年就發(fā)布了。2015年國(guó)家就已經(jīng)很耐心地說(shuō)了，到2045年才能建成制造業(yè)強(qiáng)國(guó)。這說(shuō)明什么問(wèn)題呢？我們不可能有錢(qián)到在短短十年內(nèi)在制造業(yè)行業(yè)催生出一個(gè)BAT來(lái)，因?yàn)槿魏渭夹g(shù)的投入和突破都需要時(shí)間，不可能一蹴而就。這也是為什么我們對(duì)行業(yè)比較謹(jǐn)慎。

中國(guó)智能制造業(yè)存在什么問(wèn)題？在我們提出理論技術(shù)體系方面有很多差距，否則我們就不可能在半導(dǎo)體、不可能在芯片，甚至我們也不可能在工業(yè)軟件這樣的領(lǐng)域都面臨很大的挑戰(zhàn)和國(guó)際化一線競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手這樣的差距。

在智能制造裝備和技術(shù)，包括發(fā)動(dòng)機(jī)、數(shù)控機(jī)床很多都是嚴(yán)重依賴進(jìn)口。這些技術(shù)沒(méi)辦法去原創(chuàng)，未來(lái)我們是很難有本質(zhì)的突破。

智能制造高端人才缺乏，除了日資企業(yè)以前在中國(guó)幫我們培養(yǎng)出了一些在數(shù)控機(jī)床領(lǐng)域比較好的有底子的研發(fā)人員，初級(jí)機(jī)床是很難培養(yǎng)出數(shù)控機(jī)床領(lǐng)域領(lǐng)先人物。所以我們環(huán)顧一下中國(guó)數(shù)控機(jī)床領(lǐng)域，大部分還是在國(guó)外競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手手里。

同時(shí)，企業(yè)智能化水平普遍不高，這就是為什么大量系統(tǒng)集成公司有很大業(yè)務(wù)發(fā)展空間。因?yàn)槲覀兊膫鹘y(tǒng)企業(yè)太落后了，我們的智能化水平太需要提升了。

這就是中國(guó)制造企業(yè)面臨的問(wèn)題。

分析智能制造的核心流程，我們看核心的東西，就又會(huì)有更多的擔(dān)憂。工業(yè)設(shè)計(jì)領(lǐng)域中國(guó)有哪些知名的公司嗎？很少，除了北京有一兩家以外。有多少工業(yè)軟件企業(yè)？在整個(gè)生態(tài)鏈中，叫得響的沒(méi)有，只有一些在MES領(lǐng)域，在生產(chǎn)管理細(xì)分領(lǐng)域，也許有的企業(yè)做得還不錯(cuò)，但是很難做得特別大。

制造回歸到本質(zhì)，大家看到在工廠非常熱鬧的景象，那只是表面。作為投資人，要抱著一顆客觀、理性的態(tài)度分析背后的邏輯，其實(shí)高端制造業(yè)的核心，很多是在算法、材料，試問(wèn)如果沒(méi)有新材料的突破，機(jī)器設(shè)備、元器件質(zhì)量能有所提升嗎？是不可能提升的。當(dāng)看到這些問(wèn)題的時(shí)候，當(dāng)看到大批機(jī)構(gòu)又涌入到所謂風(fēng)口是智能制造的時(shí)候，我想將來(lái)又有大批的死掉，因?yàn)檫@個(gè)領(lǐng)域觸及到底部是需要時(shí)間，真正的投出好的項(xiàng)目也需要時(shí)間的積累。

在前面跟大家說(shuō)的都是比較進(jìn)深的天鷹資本在智能制造這個(gè)生態(tài)領(lǐng)域布局的時(shí)候所面臨的問(wèn)題，或者深入分析的想法。

智能制造發(fā)展趨勢(shì)

制造業(yè)發(fā)展有五大趨勢(shì)：

第一，由規(guī)?；a(chǎn)向定制化生產(chǎn)轉(zhuǎn)變。這就是我們投資酷特智能的意義，酷特對(duì)我們的意義并不是投了一個(gè)知名的項(xiàng)目，而是它給我們很多反思、很多思考，就是未來(lái)中國(guó)制造業(yè)是可以顛覆消費(fèi)業(yè)的，它是可以引導(dǎo)很多消費(fèi)的創(chuàng)新這樣一個(gè)大的趨勢(shì)，這里有投資機(jī)會(huì)。

第二，由單純生產(chǎn)向產(chǎn)品服務(wù)化轉(zhuǎn)變。樹(shù)根互聯(lián)在這里也承擔(dān)了這樣一些使命。

第三，由傳統(tǒng)生產(chǎn)向智能化和信息化轉(zhuǎn)變?，F(xiàn)在對(duì)于很多傳統(tǒng)行業(yè)來(lái)說(shuō)，如果不邁出這一步，未來(lái)在制造業(yè)布局中可能會(huì)面臨著被淘汰、被消亡掉這樣一個(gè)不可逆轉(zhuǎn)的命運(yùn)。

第四，由粗放生產(chǎn)向可持續(xù)化生產(chǎn)轉(zhuǎn)變。以前都是粗放式生產(chǎn)，所以為什么我們一直在去庫(kù)存，為什么我們?cè)谧龉┙o側(cè)改革，未來(lái)隨著可節(jié)約持續(xù)性生產(chǎn)方式推廣，未來(lái)中國(guó)不可能再需要大量的去庫(kù)存，或者大量的供給側(cè)改革。

第五，促進(jìn)專業(yè)化分工和縱向一體化轉(zhuǎn)變。把一個(gè)行業(yè)、一個(gè)產(chǎn)業(yè)、一個(gè)細(xì)分行業(yè)做到極致。

下面講講智能制造三大驅(qū)動(dòng)力，跟大家在座嘉賓的分享和拋磚引玉，都代表了天鷹在每個(gè)細(xì)分領(lǐng)域繼續(xù)深耕，或者尋找投資機(jī)會(huì)。智能制造三大驅(qū)動(dòng)力：

第一，信息技術(shù)指數(shù)級(jí)增長(zhǎng)。如果沒(méi)有物聯(lián)網(wǎng)、沒(méi)有工業(yè)大數(shù)據(jù)，沒(méi)有數(shù)據(jù)分析的話，我想智能制造不可能有這樣翻天覆地的變化。制造業(yè)可能是為數(shù)不多的在中國(guó)還具有買(mǎi)單能力的行業(yè)，所以新技術(shù)要大量的去跟制造業(yè)產(chǎn)業(yè)金融，這是很大的方向。

第二，數(shù)字化網(wǎng)絡(luò)化智能化普及應(yīng)用。應(yīng)用普及會(huì)造就大量的CToM，由生產(chǎn)到消費(fèi)終端這樣的整個(gè)行業(yè)，產(chǎn)業(yè)顛覆性變化的趨勢(shì)。

第三，技術(shù)融合和系統(tǒng)集成式創(chuàng)新。隨著新制造方式、工程管理方式，包括管理方式變化，未來(lái)技術(shù)融合在系統(tǒng)集成，會(huì)推動(dòng)制造業(yè)更好的發(fā)展。

這是智能制造的三大驅(qū)動(dòng)力。

我們?cè)倏纯粗悄苤圃彀l(fā)展趨勢(shì)，到底有哪些趨勢(shì)？

目前在國(guó)內(nèi)系統(tǒng)集成已經(jīng)發(fā)展得如火如荼，而大量的行業(yè)還是需要很多系統(tǒng)集成商。而傳統(tǒng)系統(tǒng)集成商很多都聚集到3C行業(yè)，甚至可能未來(lái)有比較大的發(fā)展空間，但是不要忘了，我們中國(guó)有大量的基礎(chǔ)工業(yè)，我們有很多鋼鐵行業(yè)，我們有煤炭行業(yè)，我們有紡織行業(yè)，其實(shí)這些行業(yè)用工人數(shù)、效率遠(yuǎn)遠(yuǎn)沒(méi)有提升，能夠聚焦在這些領(lǐng)域的系統(tǒng)集成商，我想他們的發(fā)展速度將會(huì)更加的廣泛、更加的快。

另外是邊緣決策。我們?cè)?jīng)投過(guò)一個(gè)智能注塑機(jī)，可以機(jī)器設(shè)備決定這臺(tái)設(shè)備是否繼續(xù)運(yùn)行下去。當(dāng)發(fā)現(xiàn)模具里塑料殘余的時(shí)候，會(huì)自動(dòng)停機(jī)進(jìn)行檢測(cè)。隨著這樣的技術(shù)發(fā)展，智能制造會(huì)向智能的方向發(fā)展，機(jī)器設(shè)備、生產(chǎn)流程可以自主的決定生產(chǎn)未來(lái)發(fā)展進(jìn)展。

還有工業(yè)大數(shù)據(jù)。隨著工業(yè)互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)的發(fā)展，未來(lái)將會(huì)積累大量的工業(yè)大數(shù)據(jù)。這些工業(yè)大數(shù)據(jù)返回來(lái)會(huì)指導(dǎo)制造行業(yè)，甚至影響未來(lái)消費(fèi)端的趨勢(shì)變化，這些都是非常有意義的。未來(lái)制造業(yè)企業(yè)將會(huì)往更加專業(yè)化方向去進(jìn)步，所以這是不可逆轉(zhuǎn)的發(fā)展趨勢(shì)。

智能制造行業(yè)影響

其實(shí)智能制造影響的行業(yè)非常深遠(yuǎn)，這里只是簡(jiǎn)單剖析知道幾個(gè)方向，智能制造可能未來(lái)會(huì)施加的影響。

第一，智能制造改變產(chǎn)品發(fā)展。

智能制造可能會(huì)改變所有產(chǎn)品發(fā)展歷程。一是改變產(chǎn)品研發(fā)方式。我們知道，以前的產(chǎn)品研發(fā)方式都是出個(gè)設(shè)計(jì)，接著出一個(gè)樣品。但是面臨很大的風(fēng)險(xiǎn)，一方面是研發(fā)費(fèi)用浪費(fèi)；另一方面在前端生產(chǎn)過(guò)程中也會(huì)浪費(fèi)掉，因?yàn)闆](méi)有進(jìn)行大規(guī)模生產(chǎn)，很難確保這樣的生產(chǎn)是到位的。

但是我們看現(xiàn)在智能制造在產(chǎn)品的設(shè)計(jì)研發(fā)領(lǐng)域所做的突破?，F(xiàn)在有一種衍生式的設(shè)計(jì)方式，虛擬了一個(gè)設(shè)計(jì)軟件，可以開(kāi)發(fā)出幾百款產(chǎn)品，而每一種產(chǎn)品會(huì)選擇樣式最好、質(zhì)量最輕，同時(shí)扛壓能力最強(qiáng)，用的耗材又是最少的產(chǎn)品設(shè)計(jì)方式，我想這一定是最優(yōu)最好的生產(chǎn)方式。

二是改變產(chǎn)品生產(chǎn)方式。以前都是拿一大塊切切削削，未來(lái)有增材、3D打印，通過(guò)等材的生產(chǎn)方式，這樣的生產(chǎn)方式一定會(huì)大面積的推廣。

三是改變產(chǎn)品進(jìn)化方式。我們都知道工業(yè)自動(dòng)化，但是我們不太了解知識(shí)自動(dòng)化，幾十年積累的知識(shí)都可以進(jìn)行自動(dòng)化。所需要的新人員就是創(chuàng)新，因?yàn)橐郧八械闹R(shí)都已經(jīng)積累完畢。同時(shí)隨著周邊生態(tài)系統(tǒng)不斷的演化和推進(jìn)，對(duì)產(chǎn)品生產(chǎn)方式來(lái)說(shuō)，產(chǎn)品進(jìn)化方式也會(huì)有一定的影響。

所以說(shuō)，智能制造是在改變產(chǎn)品發(fā)展方式和趨勢(shì)。

第二，智能制造顛覆消費(fèi)行業(yè)。

智能制造未來(lái)它一定會(huì)顛覆消費(fèi)行業(yè)，會(huì)把消費(fèi)行業(yè)推到更加個(gè)性化、人性化的地位。隨著消費(fèi)升級(jí)的推進(jìn)，無(wú)論是服裝，還是需要的食品，都可以進(jìn)行個(gè)性化定制，都可以按需定制。隨著產(chǎn)品按需定制，通過(guò)云計(jì)算來(lái)算出什么樣的更適合消費(fèi)者，通過(guò)自動(dòng)化進(jìn)行生產(chǎn)，最后通過(guò)物聯(lián)網(wǎng)高度匹配和運(yùn)輸，這些都會(huì)顛覆現(xiàn)有的消費(fèi)行業(yè)消費(fèi)品模式。

第三，智能制造提升核心工業(yè)。

目前，最基礎(chǔ)、最核心的設(shè)備還都掌握在國(guó)際化的大公司手里。隨著貿(mào)易戰(zhàn)爭(zhēng)推動(dòng)，為什么美國(guó)敢跟我們?nèi)ゴ蛸Q(mào)易戰(zhàn)爭(zhēng)，因?yàn)槲覀冞€有很多核心的東西沒(méi)有研發(fā)出來(lái)，還需要時(shí)間和產(chǎn)業(yè)積累。這就是智能制造可以提升很多核心工業(yè)。

四、智能制造典型案例

最后和大家分享一下酷特智能的案例。酷特智能是做服裝的企業(yè)，服裝制造給人感覺(jué)都是很低端的，但是我們看一下現(xiàn)在酷特怎么去做？酷特的工藝流程是通過(guò)信息化驅(qū)動(dòng)了設(shè)計(jì)、采購(gòu)、生產(chǎn)、質(zhì)控、物流等全制造流程控制，所以一天可以生產(chǎn)3000多件不同款式、不同顏色的衣服，每件衣服是不一樣的，因?yàn)樗嬲_(dá)到了信息化、智能化驅(qū)動(dòng)整個(gè)生產(chǎn)過(guò)程。最終它的好處在哪里？提升生產(chǎn)效率、降低成本，實(shí)現(xiàn)了需求的驅(qū)動(dòng)，滿足了個(gè)性化的需求，實(shí)現(xiàn)了零庫(kù)存，以及引導(dǎo)了消費(fèi)主義的時(shí)代。

我想強(qiáng)調(diào)的是，一個(gè)傳統(tǒng)服裝行業(yè)工業(yè)4.0智能制造改變過(guò)程，最終給我們行業(yè)帶來(lái)什么樣的借鑒意義和引導(dǎo)意義？第一，創(chuàng)造了數(shù)據(jù)驅(qū)動(dòng)的智能工廠。將信息技術(shù)網(wǎng)絡(luò)技術(shù)、3D邏輯等手段和現(xiàn)代理念深度融合、應(yīng)用到企業(yè)的生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)過(guò)程中。第二，創(chuàng)造了傳統(tǒng)企業(yè)升級(jí)改造徹底解決方案。把產(chǎn)品和做好再轉(zhuǎn)變思維，融入時(shí)代，于網(wǎng)絡(luò)、數(shù)據(jù)深度是傳統(tǒng)行業(yè)的春天。

我們最近剛完成的李群自動(dòng)化投資項(xiàng)目，我們?yōu)槭裁赐顿Y這個(gè)公司？因?yàn)樘禚椞貏e癡迷于有技術(shù)含量的公司，因?yàn)槲蚁爰夹g(shù)含量不怕任何深冬，我們投資的有技術(shù)含量的公司今年逆勢(shì)上升，都非常好。

如果李群給做產(chǎn)品設(shè)備公司借鑒意義的話，第一，隨著自有技術(shù)推進(jìn)，它已經(jīng)在機(jī)器人行業(yè)得到非常大的發(fā)展趨勢(shì)。另外，這個(gè)企業(yè)非常重視技術(shù)研發(fā)，可能前幾年在市面上很難聽(tīng)到這家公司，因?yàn)樗麄円恢睂Ｗ⒓夹g(shù)提升，我想這才是未來(lái)的核心競(jìng)爭(zhēng)力。我們不能再去打價(jià)格戰(zhàn)，因?yàn)楹茈y有足夠的利潤(rùn)和精力去支撐企業(yè)在產(chǎn)品方面的升級(jí)。第二，自主研發(fā)、技術(shù)突破。在很多技術(shù)方面，包括控制技術(shù)方面李群都有很大突破，以及未來(lái)新的技術(shù)都有很多探討。

最后，送給大家制造業(yè)企業(yè)，包括未來(lái)想專注制造領(lǐng)域投資的機(jī)構(gòu)八個(gè)字“仰望星空，腳踏實(shí)地”。雖然智能制造看起來(lái)很美，其實(shí)真的做好了不容易，所以希望大家能夠“仰望星空，腳踏實(shí)地”。