備受關(guān)注的“兩會”已于上周正式拉開帷幕，“保民生”、“調(diào)結(jié)構(gòu)”、“促新興”將成為今年“兩會”著重關(guān)注的焦點。而“兩會”期間制定的眾多產(chǎn)業(yè)政策逐一落實，則有望對相關(guān)的諸多行業(yè)板塊形成利好，并將在資本市場上涌現(xiàn)出更多的投資機會。

      水利建設(shè)為工程機械產(chǎn)業(yè)帶來投資機會

      今年，《中共中央國務(wù)院關(guān)于加快水利改革發(fā)展的決定》成為一號文件。在溫家寶總理今年“兩會”的政府工作報告中提出，要大力發(fā)展生產(chǎn)，特別是農(nóng)業(yè)生產(chǎn)，尤其是糧食生產(chǎn)。由此，農(nóng)村和農(nóng)業(yè)發(fā)展一直成為社會廣泛關(guān)注的主題。分析人士普遍認(rèn)為，政府將加大在農(nóng)業(yè)水利項目和農(nóng)業(yè)技術(shù)方面的投資力度，強化農(nóng)業(yè)發(fā)展基礎(chǔ)支撐。與此同時，政府也承諾將投放更多資金用于加快農(nóng)村地區(qū)建設(shè)和改善農(nóng)民生活，并將給市場帶來新的投資機會。

      北京高華證券王漢鋒認(rèn)為，2011-2015年農(nóng)村水利總投資規(guī)模有望達到1.3萬億元，年復(fù)合增速20%，比過去10年平均加速10個百分點。根據(jù)政府2011年一號文件，未來五年農(nóng)村有效灌溉面積將增加4000萬畝。根據(jù)農(nóng)田有效灌溉面積與農(nóng)村水利投資規(guī)模的歷史關(guān)系，估算出未來5年農(nóng)村水利投資的總規(guī)模將達到1.3萬億，年復(fù)合增長約20%，比過去十年的年復(fù)合增速快約10個百分點。

      保障房建設(shè)帶動工程機械、水泥建材、建筑機械等產(chǎn)業(yè)發(fā)展

      保障房建設(shè)是當(dāng)前政府關(guān)注的核心問題之一，這不僅是對抗高房價的工具，更是關(guān)系到解決民生居住問題以及城鎮(zhèn)化的重點工程。目前，我國已經(jīng)明確了“十二五”期間要新建各類保障性住房3600萬套的目標(biāo)，意味著年均720萬套，而2010年全國各類保障房開工590萬套，建成370萬套，這說明未來5年的年均建設(shè)量是2010年的接近一倍。2011年2月24日，國家保障性安居工程協(xié)調(diào)小組與各省級政府簽訂今年工程建設(shè)目標(biāo)責(zé)任書，將1000萬套保障房建設(shè)任務(wù)分解到各地。

      東方證券建材行業(yè)研究員羅果認(rèn)為，保障住房建設(shè)的嚴(yán)格實施預(yù)計2011年建材需求會超出預(yù)期。從子行業(yè)來看，建材中的管樁、型材、水泥及混凝土產(chǎn)業(yè)鏈等子行業(yè)的上市公司受益會更為明顯。特別是2011年計劃新增的420萬套保障房建設(shè)，將會帶動水泥需求約8000萬噸，占水泥總需求的4%。水泥生產(chǎn)線限批致使今明兩年水泥新增產(chǎn)能較小，可以預(yù)見2011―2012年水泥行業(yè)供需良好，繼續(xù)看好水泥行業(yè)表現(xiàn)。

      保障房建設(shè)毋庸置疑將拉動水泥建材需求

      華泰證券朱勤認(rèn)為，近日，國務(wù)院保障性安居工程協(xié)調(diào)小組與各省、自治區(qū)、直轄市和新疆生產(chǎn)建設(shè)兵團簽訂了2011年保障性安居工程建設(shè)目標(biāo)責(zé)任書。今年全國將建設(shè)城鎮(zhèn)保障性住房1000萬套，比去年增加70%多，改造農(nóng)村危房150萬戶以上。根據(jù)我國城鎮(zhèn)民用住宅平均每平米0.2噸水泥消耗量估算，每套保障房水泥平均用量在10噸左右，2011年保障性住房建設(shè)拉動水泥需求增量為1億噸，相當(dāng)于2010年水泥總產(chǎn)量的5.35%。中信證券在報告中重點推薦海螺水泥、華新水泥、冀東水泥、天山股份、江西水泥等。

    保障房建設(shè)拉動建筑機械需求

    招商證券研究員劉榮看好機械行業(yè)中的挖掘機、裝載機和混凝土機械，并重點推薦三一重工、柳工、中聯(lián)重科、廈工股份、安徽合力。由于商品房的剛性需求猶存與保障房的翻倍增長，預(yù)計房地產(chǎn)投資增速只是溫和回落。2010年我國投資興建了保障性住房590萬套，竣工370萬套，2011年，我國保障性住房和棚戶區(qū)改造住房的目標(biāo)相比2010年將翻一番，達到1000萬套?！笆濉逼陂g計劃新建保障性住房3600萬套，保障性住房覆蓋率達到20%。