6月1日，國家發(fā)展改革委、國家能源局等九部門發(fā)布《“十四五”可再生能源發(fā)展規(guī)劃》(以下簡稱《規(guī)劃》)提出，完善綠色金融標準體系，開展水電、風電、太陽能、抽水蓄能電站基礎設施不動產投資信托基金等試點。

　　《規(guī)劃》錨定碳達峰、碳中和目標，緊緊圍繞2025年非化石能源消費比重達到20%左右的要求，設置了總量、發(fā)電、消納、非電利用4個方面的主要目標，其中提出2025年可再生能源消費總量達到10億噸標準煤左右，“十四五”期間可再生能源消費增量在一次能源消費增量中的占比超過50%。2025年可再生能源年發(fā)電量達到3.3萬億千瓦時左右，“十四五”期間發(fā)電量增量在全社會用電量增量中的占比超過50%，風電和太陽能發(fā)電量實現翻倍。

　　無錫數字經濟研究院執(zhí)行院長吳琦對《證券日報》記者表示，《規(guī)劃》在保障能源安全的基礎上，明確可再生能源的愿景指標，積極有序推進可再生能源發(fā)展，實現能源轉型和雙碳目標。同時，從制約可再生能源的難點痛點問題出發(fā)，明確相關政策舉措和保障措施。

　　《規(guī)劃》明確提出優(yōu)化發(fā)展方式，大規(guī)模開發(fā)可再生能源。以沙漠、戈壁、荒漠地區(qū)為重點，加快建設黃河上游、河西走廊、黃河幾字彎、冀北、松遼、新疆、黃河下游等七大陸上新能源基地;科學有序推進大型水電基地建設;依托西南水電基地調節(jié)能力和外送通道，統(tǒng)籌推進川滇黔桂、藏東南二大水風光綜合基地開發(fā)建設;優(yōu)化近海海上風電布局，開展深遠海海上風電規(guī)劃，推動近海規(guī)?；_發(fā)和深遠海示范化開發(fā)，重點建設山東半島、長三角、閩南、粵東、北部灣五大海上風電基地集群。

　　國家發(fā)展改革委、國家能源局有關負責人表示，目前，第一批約1億千瓦的大型風電光伏基地項目已開工近九成，以沙漠、戈壁、荒漠地區(qū)為重點的大型風電光伏基地規(guī)劃布局方案正在加快實施。

　　巨豐投顧高級投資顧問朱華雷對《證券日報》記者表示，推動大型風電光伏等可再生能源基地建設可滿足我國能源多樣性發(fā)展的需求，為實現碳達峰碳中和目標提供有力支撐。同時，加大力度建設大型風光電基地也有助于擴大投資，帶動經濟增長。

　　吳琦認為，用地已經成為制約風光等可再生能源發(fā)展的主要問題之一。大規(guī)模開發(fā)可再生能源應從兩方面有序推進，一方面加快推進以沙漠、戈壁、荒漠地區(qū)為重點的大型風電光伏發(fā)電基地建設，推動新能源項目規(guī)?；s化開發(fā);另一方面在東部地區(qū)、工業(yè)園區(qū)等土地資源緊張的地區(qū)，加快推動新能源開發(fā)利用，創(chuàng)造多場景融合的分布式光伏發(fā)電和應用模式。

　　光伏行業(yè)高景氣延續(xù)，BIPV成機構看好方向

　　如今，我國光伏發(fā)展成效顯著，裝機規(guī)模穩(wěn)居全球首位，發(fā)電量占比穩(wěn)步提升，成本快速下降，已經進入全面平價發(fā)展大時代。

　　數據顯示，2022年3-4月，我國光伏產業(yè)平穩(wěn)運行。產業(yè)鏈各環(huán)節(jié)中，多晶硅產量約12.2萬噸，環(huán)比增長11%;硅片產量約49GW，環(huán)比增長22.5%;電池片產量超44GW，環(huán)比增長12.80%;逆變器產量超31GW，環(huán)比增長14.81%。

　　不可否認的是，在疫情重壓下，光伏產業(yè)仍保持兩位數以上的增速已是頗為難得，未來隨著疫情緩解，國內光伏產業(yè)也將迎來復蘇發(fā)力期，各環(huán)節(jié)增速或有望進一步提高。

　　對于光伏產業(yè)鏈的投資方向，開源證券認為，目前下游電站在IRR合理的時間段，光伏裝機需求接近于“無限”，行業(yè)需求端持續(xù)向好，建議更為關注產業(yè)鏈利潤分配與新技術的布局機會，看好供需格局改善的組件及電池、新技術、核心成長等方向。

　　中信證券則表示，國內風光大基地、整縣分布式推進及BIPV政策推動下，行業(yè)需求有望迎來加速增長，預計國內全年裝機有望增至75-80GW;歐洲加快光伏項目建設進度，海外裝機量料將保持較高速增長，全球裝機有望超230GW。重點推薦光伏組件、逆變器、硅料、膠膜和設備等環(huán)節(jié)。

　　此外，針對具體投資機會，該機構稱，在碳中和目標下，“十四五”期間風光裝機中樞有望進一步上行，光伏領域中建議重點關注受益于供需格局持續(xù)緊張的硅料龍頭通威股份、大全能源、新特能源、特變電工，持續(xù)強化技術、具有成本及規(guī)模優(yōu)勢的一體化龍頭隆基股份、晶澳科技，逆變器環(huán)節(jié)的錦浪科技、固德威、德業(yè)股份等，膠膜環(huán)節(jié)龍頭福斯特，碳/碳熱場優(yōu)質供應商金博股份、電池激光設備龍頭帝爾激光、組件串焊機龍頭奧特維。

　　2021年BIPV市場規(guī)模已超千億

　　據中國光伏行業(yè)協會介紹，2020年我國BIPV裝機容量達到709MW，部分企業(yè)BIPV產量已經超過歐洲。未來隨著BIPV統(tǒng)一標準的建立，其占比也將持續(xù)提升，以4%-5%為起點、存量滲透率占30%、增量滲透率占70%終點計算，未來15年BIPV裝機規(guī)模將從0.8GW增加值82.7GW，未來五年年復合增長率達81.59%，2026年我國BIPV安裝規(guī)模有望達到25.4GW。

　　據國家能源局統(tǒng)計數據顯示，2015年，我國光伏發(fā)電新增裝機容量為1513萬千瓦。2018年，受光伏531新政影響，各地光伏發(fā)電新增項目有所下滑，全年新增裝機容量出現下降態(tài)勢，從2017年的5306萬千瓦下降至4426萬千瓦。2019年，國內光伏新增裝機仍然呈現下降趨勢，下降至3011萬千瓦。2019年對需要國家補貼的項目采取競爭配置方式確定市場規(guī)模，因政策出臺時間較晚，項目建設時間不足半年，很多項目年底前無法并網，再加上補貼拖欠導致民營企業(yè)投資積極性下降等原因，截止2019年底競價項目實際并網量只有目標規(guī)模的三分之一。

　　2020年，在未建成的2019年競價項目、特高壓項目，加上新增競價項目、平價項目等拉動下，國內新增光伏市場將恢復性增長，隨著應用市場多樣化以及電力市場化交易、“隔墻售電”的開展，新增光伏裝機將穩(wěn)步上升，中國光伏發(fā)電新增裝機容量為4820萬千瓦。國家能源局發(fā)布最新數據顯示，我國2021年新增光伏發(fā)電并網裝機容量約5300萬千瓦，連續(xù)9年穩(wěn)居世界首位。截至2021年底，光伏發(fā)電并網裝機容量達到3.06億千瓦，突破3億千瓦大關，連續(xù)7年穩(wěn)居全球首位。

　　根據中國建研院《BIPV/光電建筑市場發(fā)展情況介紹》，我國每年新建屋頂面積約為新建建筑面積的1/5，在強制安裝光伏情境下屋頂可安裝比例約為30%，單位面積安裝光伏量150W/平。根據國家統(tǒng)計局的數據，2021年，全國新增房屋竣工面積40.83億平，按照中國建研院的計算邏輯，以屋頂工商業(yè)BAPV和BIPV平均成本4.09元/W測算，2021年我國新增建筑的BIPV市場規(guī)模約為1503億元。